Lecția 8.5 · 5 din 6 · Cum te ferești de înșelătorii
Ce este o schemă Ponzi: Caritas, Madoff și BitConnect explicate
O schemă Ponzi plătește „câștigurile” vechilor participanți din banii celor noi, fără o investiție reală în spate. Merge cât timp intră mai mulți bani decât ies. Caritas, Madoff și BitConnect s-au prăbușit toate în momentul în care banii noi nu au mai ajuns.
Termenii din lecție
- Bitcoin
- Prima criptomonedă, cu un număr maxim fix de 21 de milioane de monede.
- Staking
- Blochezi criptomonede ca să ajuți rețeaua să funcționeze și primești recompense pentru asta.
- Fondul de compensare a investitorilor
- Protecția care îți dă înapoi banii și acțiunile, până la o limită, dacă brokerul dă faliment.
Întrebarea de deschidere
Într-o schemă Ponzi, de unde vin banii plătiți primilor participanți?
Asta e definiția schemei Ponzi folosită de SEC: investitorii vechi sunt plătiți din banii celor noi. Plățile către primii veniți sunt reale, și tocmai ele fac reclama schemei.
Nu contează dacă greșești: încercarea te ajută să ții minte.
Cum funcționează o schemă Ponzi
Definiție
Ce este o schemă Ponzi?
O fraudă care plătește investitorii vechi din banii investitorilor noi.
Numele vine de la Charles Ponzi, care a păcălit mii de oameni în anii 1920 cu o speculație cu timbre poștale. Investiția reală lipsește sau e foarte mică. Schema merge cât timp intră bani noi; când intrările scad sau mulți cer banii deodată, se prăbușește.
- Promite câștiguri mari și sigure„formulă secretă”, „robot de trading”
- Îi plătește pe primiidin banii celor care vin după ei
- Vestea se răspândeșteintră tot mai mulți oameni
- Banii noi nu mai ajungplățile se opresc, schema cade
Calculează
O schemă promite de 8 ori suma în 3 luni. Zece oameni depun câte 1.000 de lei. Câți lei trebuie să le plătească schema peste 3 luni?
Un indiciu
Fiecare așteaptă de 8 ori cât a depus.
10 × 1.000 × 8 = 80.000 de lei. Doar 10.000 sunt banii lor. Restul de 70.000 trebuie să vină de la cel puțin 70 de oameni noi, care peste alte 3 luni vor aștepta 560.000 de lei. De aceea orice schemă Ponzi ajunge să nu mai poată plăti.
Caritas: cea mai mare schemă Ponzi din România
Caz real
Caritas, Brașov și Cluj, 1992-1994
Ioan Stoica a deschis Caritas în aprilie 1992, la Brașov, și a mutat-o curând la Cluj. Promisiunea: de opt ori suma depusă, după trei luni, printr-o „formulă matematică secretă”. Primii participanți chiar au primit banii, iar vestea s-a dus în toată țara. În mai 1994 Stoica a anunțat oprirea activității, iar în august 1994 firma a intrat în faliment.
Stoica a fost condamnat în 1995 la șapte ani de închisoare, pedeapsă redusă apoi la un an și jumătate. Cei mai mulți participanți nu și-au mai recuperat banii.
Verifică-te
De ce au crezut milioane de oameni în Caritas?
Plățile reale către primii veniți sunt motorul oricărei scheme Ponzi: ele sunt reclama. Dar erau plătite din banii celor care veneau după ei, iar la final cei mulți au pierdut.
Schema Ponzi a lui Bernie Madoff: cum a funcționat
Caz real
Cum a păcălit Madoff investitori bogați și bănci?
Cu câștiguri moderate, dar mereu pozitive, timp de mulți ani.
Bernard Madoff era un nume respectat pe Wall Street. Clienții primeau extrase cu câștiguri constante, aproape fără luni pe minus, dar firma nu cumpăra de fapt acțiuni pentru ei. În decembrie 2008, când mulți au cerut banii înapoi în criza financiară, Madoff le-a mărturisit fiilor săi frauda. A fost condamnat la 150 de ani de închisoare și a murit în detenție, în aprilie 2021.
Corectează analistul
Ce ar trebui să te îngrijoreze în fraza aceasta?
Exercițiul acesta e în contul gratuit. Acolo îți salvăm și progresul.
Fă-ți cont gratuitSchemele Ponzi în varianta crypto: cazul BitConnect
Caz real
Ce a promis BitConnect?
Până la 40% pe lună, de la un „robot de trading”.
Între 2017 și ianuarie 2018, BitConnect a strâns bani pentru un „program de împrumut”: cumpărai moneda lor, BCC, cu bitcoin, și o „împrumutai” înapoi platformei. Site-ul afișa un câștig mediu de circa 1% pe zi. Cine aducea oameni noi primea comisioane de până la 7%. Pe 16 ianuarie 2018 programul s-a închis, iar prețul afișat al BCC a scăzut cu 92%. SEC spune că schema a strâns de la investitori circa 2 miliarde de dolari.
Verifică-te
BitConnect afișa un câștig mediu de 1% pe zi. Cât ar însemna asta într-un an, cu dobândă compusă?
Exercițiul acesta e în contul gratuit. Acolo îți salvăm și progresul.
Fă-ți cont gratuitCe ai face tu?
Un coleg îți propune un „program de staking” care plătește 2% pe săptămână și îți dă 5% din depunerile oamenilor pe care îi aduci. Ce faci?
Exercițiul acesta e în contul gratuit. Acolo îți salvăm și progresul.
Fă-ți cont gratuitCe ai învățat
- O schemă Ponzi plătește investitorii vechi din banii celor noi și cade când banii noi se termină.
- Caritas, Madoff și BitConnect au avut aceleași semne: câștig mare sau prea constant și o „formulă” secretă.
- Comisioanele pentru recrutare și retragerile tot mai grele sunt semnale de oprire.
Ai ajuns la final
Salvează ce ai învățat
Cu un cont gratuit îți ținem minte lecțiile, îți aducem înapoi întrebările greșite exact când e nevoie și îți vezi seria de zile.
Salvează progresul cu un cont gratuitLecțiile sunt educative. Nu sunt o recomandare de a cumpăra sau de a vinde. Investițiile au risc, poți pierde bani. Sursele: SEC Investor.gov, definiția și semnele schemei Ponzi; Caritas: Katherine Verdery, „Faith, Hope, and Caritas in the Land of the Pyramids” (1995), eMaramureș și The New York Times (1993); Madoff: Insurance Journal (2 ianuarie 2025) și site-ul administratorului lichidării (madofftrustee.com); BitConnect: plângerea SEC (1 septembrie 2021) și rechizitoriul Departamentului de Justiție al SUA (25 februarie 2022).